Но, однако же, это не мешает им продолжать набирать долги. По данным Нацбанка, всего за 4 месяца (с 1 апреля по 1 августа 2025 года) объем кредитов населению вырос более, чем на 1,7 трлн тенге и составил почти 25 трлн тенге из общего кредитного портфеля, включая юрлиц, объемом 46,7 трлн тенге. Казалось бы, ничего страшного, жить в кредит в современном мире нормально. Но есть условие – если улучшается или хотя бы сохраняется платежеспособность заемщиков. А с ней у физлиц Казахстана большие проблемы.
На днях главный аналитик Halyk Finance Салтанат Игенбекова рассказала о том, что с января по август 2025 года доля просроченных займов от 90 дней и больше выросла с 3,1% до 3,5%.
«Рост просроченных кредитов связан в большей степени с кредитным портфелем населения. Так, на долю физлиц сегодня приходится 69% всех просрочек, и больше всего рисков сосредоточено в потребительском кредитовании. Здесь уровень невозвратов достигает 4%, тогда как у корпоративных клиентов показатель заметно ниже — около 2,4%. При этом доля проблемных кредитов бизнеса уже несколько лет держится на стабильном уровне (2,3-2,7%), близком к показателям развитых стран», — сказано в публикации.
Эксперт отмечает, что есть две главные причины роста доли просрочек среди населения – падение уровня доходов граждан и высокая процентная ставка по кредитам.
Что касается первой причины, то снижение покупательской способности населения зафиксировало Бюро нацстатистики (БНС).
«В Казахстане по итогам II квартала 2025 года зафиксировано снижение реальных доходов населения: несмотря на рост номинальных зарплат на 9,8% год к году, инфляция свела этот эффект на нет. В итоге покупательная способность граждан снизилась на 1,4%», — сообщает zakon.kz со ссылкой на БНС.
По второму фактору роста плохих займов Салтанат Игенбекова отмечает, что «в июле средневзвешенные ставки по кредитам для физических лиц достигли 20,2%, что сделало их обслуживание более дорогим и усилило риски просрочки». Средневзвешенные – это даже не окончательные, потому что итоговые переплаты по займам еще выше.
В ближайшем будущем кредитная ситуация в стране станет еще тяжелее – из-за новых налогов и повышения минимальных резервных требований у банков снизится рост прибыли, что подтолкнет их к повышению процентных ставок.
«Касаемо ужесточения минимальных резервных требований (МРТ), мы считаем, что влияние данной меры на прибыльность банковского сектора будет более значимым: замораживание значительной части ликвидности приведет к снижению процентных доходов банков, которые могут составить несколько сотен миллиардов тенге в год. Кроме того, рост МРТ приведет к росту рыночных процентных ставок в стране, что увеличит стоимость кредитования для бизнеса и стоимость заимствования правительства на рынке казначейских облигаций, увеличивая нагрузку на бюджет Казахстана», – пояснила эксперт.
Мы посчитали, что уже сейчас, учитывая общий объем кредитов населению, на каждого казахстанца без исключения приходится более 1 млн тенге долга, при этом дети и старики явно живут без кредитов.
«Практически 100% работающего населения страны имеет кредиты. По данным аналитического центра Первого Кредитного Бюро (ПКБ), в стране 9,2 миллиона казахстанцев — а это более 80% экономически активного населения — имеют кредиты», — такие данные были опубликованы летом 2025-го.
Наконец, если проанализировать последние данные Нацбанка по итогам опроса населения по инфляционным ожиданиям:
- почти треть респондентов живет на доходы от 150 до 300 тысяч тенге;
- почти две трети опрошенных не имеют никаких сбережений, то есть живут от зарплаты до зарплаты;
- 73,7% участников опроса не удалось ничего отложить в последнем месяце, и в этой категории наблюдается рост от месяца к месяцу;
- Почти у трети респондентов есть потребительские займы;
- 32,8% опрошенных тратят на погашение кредитов более 100 тысяч тенге ежемесячно.
«В международном сравнении по среднему уровню заработной платы (после налогов) Казахстан находится на 82 месте среди 127 стран (по данным Numbeo ) – ниже России, Грузии, Беларуси, Армении. При этом, по данным ЕЭК, рост реальной зарплаты в Казахстане в 1 полугодии 2025 года оказался самым низким в регионе за счет высокой инфляции, наивысшей среди стран ЕАЭС», — указывает в своем аналитическом отчете Салтанат Игенбекова.
Это естественный экономический процесс – когда человеку не хватает того, что он заработал, приходится лезть в долги. Отсюда и рост потребительского беззалогового кредитования и рассрочек. Сейчас даже еду можно купить в кредит. Не будь на такой инструмент кредитования спроса, не было бы и предложения. Есть предположение о том, что в 2026 году вырастет число банкротств физических лиц, что даст неплохую прибавку к проблемному кредитному портфелю.
